يمكن أن يكون التأهل للحصول على قرض استحواذ الأعمال الصغيرة محنة كبيرة على أقل تقدير.
إذا كان العمل الذي يتم بيعه مربحًا للغاية ، فمن المحتمل أن يعكس سعر البيع قدرًا كبيرًا من الشهرة التي قد يكون من الصعب جدًا تمويلها.
إذا كان العمل الذي يتم بيعه لا يدر أرباحًا ، فقد يكون من الصعب العثور على المقرضين حتى لو كانت الأصول الأساسية التي يتم الحصول عليها تساوي أكثر بكثير من سعر الشراء.
يمكن أن تتنوع قروض الاستحواذ التجارية ، أو تغيير أوضاع تمويل التحكم ، بشكل كبير من حالة إلى أخرى.
ومع ذلك ، إليك التحديات الرئيسية التي يتعين عليك عادةً التغلب عليها لتأمين قرض استحواذ الأعمال الصغيرة.
>>> تمويل النوايا الحسنة
تعريف الشهرة هو سعر البيع مطروحًا منه قيمة إعادة البيع أو التصفية للأصول التجارية بعد سداد أي ديون مستحقة على الأصول. يمثل الربح المستقبلي الذي من المتوقع أن تحققه الشركة بما يتجاوز القيمة الحالية للأصول.
معظم المقرضين ليس لديهم مصلحة في تمويل الشهرة.
يؤدي هذا بشكل فعال إلى زيادة مبلغ الدفعة المقدمة المطلوبة لإكمال البيع و / أو الحصول على بعض التمويل من البائع في شكل قرض البائع.
يعد دعم البائعين وقروض البائعين من العناصر الشائعة جدًا في بيع الأعمال التجارية الصغيرة.
إذا لم تكن موجودة في البداية في شروط البيع ، فقد ترغب في سؤال البائع عما إذا كان سيفكر في تقديم الدعم والتمويل.
هناك بعض الأسباب الممتازة التي تجعل طرح السؤال يستحق وقتك.
من أجل الحصول على أقصى سعر بيع ممكن ، والذي يتضمن على الأرجح قدرًا من الشهرة ، يوافق البائع على تمويل جزء من عملية البيع من خلال السماح للمشتري بدفع جزء من سعر البيع خلال فترة زمنية محددة ضمن دفعة منظمة جدول.
قد يعرض البائع أيضًا مساعدة في الانتقال لفترة من الوقت للتأكد من أن الفترة الانتقالية سلسة.
إن الجمع بين الدعم والتمويل من قبل البائع يخلق مصلحة راسخة إيجابية حيث يكون من مصلحة البائع مساعدة المشتري على نقل جميع جوانب الملكية والعمليات بنجاح.
قد يؤدي عدم القيام بذلك إلى عدم حصول البائع على جميع عائدات البيع في المستقبل في حالة معاناة الشركة أو فشلها في ظل الملكية الجديدة.
عادة ما يكون هذا جانبًا جذابًا للغاية بالنسبة للمقرضين المحتملين حيث يتم تقليل مخاطر الخسارة بسبب التحول إلى حد كبير.
هذا يتحدث مباشرة إلى التحدي التمويل المقبل.
>>> مخاطر انتقال الأعمال
هل سيتمكن المالك الجديد من إدارة العمل وكذلك المالك السابق؟ هل سيستمر العملاء في التعامل مع المالك الجديد؟ هل يمتلك المالك السابق مجموعة مهارات معينة يصعب تكرارها أو استبدالها؟ هل سيبقى الموظفون الرئيسيون مع الشركة بعد البيع؟
يجب أن يكون المُقرض واثقًا من أن العمل يمكن أن يستمر بنجاح ليس أسوأ من مستوى الأداء الحالي. عادة ما يكون هناك حاجة إلى وجود مخزن مؤقت مدمج في التوقعات المالية للتأخر في التغيير الذي يمكن أن يحدث.
في الوقت نفسه ، سيشتري العديد من المشترين شركة لأنهم يعتقدون أن هناك نموًا كبيرًا متاحًا يعتقدون أنه يمكنهم الاستفادة منه.
المفتاح هو إقناع المقرض بإمكانية النمو وقدرتك على تحقيق نتائج متفوقة.
>>> بيع الأصول مقابل بيع الأسهم
لأغراض ضريبية ، يرغب العديد من البائعين في بيع أسهم أعمالهم.
ومع ذلك ، من خلال القيام بذلك ، فإن أي مسؤولية مستحقة ومستقبلية محتملة تتعلق بأعمال الاستمرارية ستقع على عاتق المشتري ما لم يرد خلاف ذلك في اتفاقية الشراء والبيع.
نظرًا لأنه من الصعب تقييم المسؤولية التجارية المحتملة ، يمكن أن يكون هناك خطر محسوس أعلى عند التفكير في طلب قرض اقتناء الأعمال الصغيرة المتعلق بشراء الأسهم.
>>> مخاطر السوق
هل الأعمال في قطاع سوق متنامي ، ناضج ، أو متراجع؟ كيف تتناسب الأعمال التجارية مع الديناميكيات التنافسية للسوق وهل سيؤدي التغيير في السيطرة إلى تعزيز أو إضعاف مركزها التنافسي؟
يحتاج المُقرض إلى أن يكون واثقًا من أن العمل يمكن أن يكون ناجحًا على الأقل للفترة التي سيظل فيها قرض الاستحواذ على الأعمال غير المسددة.
وهذا أمر مهم لسببين. أولاً ، من الواضح أن التدفق النقدي المستدام سيسمح بعملية سداد أكثر سلاسة. ثانيًا ، الأعمال التجارية ذات الاستمرارية القوية لديها احتمالية أعلى لإعادة البيع.
إذا تسبب حدث غير متوقع في أن المالك لم يعد قادرًا على الاستمرار في العمل ، فسيكون لدى المُقرض ثقة في أن الشركة لا يزال بإمكانها تحقيق ربح كافٍ من إعادة البيع لسحب الديون المستحقة.
تعتبر الأسواق المحلية أسهل بكثير بالنسبة للمقرض أو المستثمر في التقييم من بيع الأعمال التجارية إلى نطاق جغرافي أوسع. قد يكون لدى المقرضين في المنطقة أيضًا بعض المعرفة العملية للطرف